Finansnyt
Posted af John Yde, 30/05/2011
Grafen herover viser udviklingen i S&P 500 indexet siden slutningen af 1940’erne. Men der er ikke tale om den normale kurve, der er tale om, at udviklingen er renset for inflation, idet aktieindexet er divideret med forbrugerprisudviklingen. Der er en tydelig 33 års (Fibonacci) rytme mellem toppe og bunde, når vi ser på udviklingen efter denne målestok. Bundene er vist med den røde kurve/røde pile og toppene med den grønne kurve/grønne pile. Hvis udviklingen fortsætter, så indikerer det næste bund i 2016 (analogt med vores tidligere forecast se http://www.teknisk-analyse.dk/blog/index.php?id=iw9) og næste større top i 2032.
Posted af John Yde, 30/05/2011
Denne graf over S&P 500 indexet siden 1920’erne indikerer, at P/E værdien (nederste kurve) skal under 10, før den langsigtede korrektion i aktiemarkedet er overstået – baseret på de historiske erfaringer fra 1930’erne og 1970’erne og 1980’erne. 
Posted af John Yde, 30/05/2011
De spekulative købspositioner i EUR/USD på futuresmarkedet er under afvikling. Vi havde en markant overvægt af købspositioner i starten af maj på næsten 100.000, og de er nu reduceret til lige under 20.000. Men der er altså fortsat flere, der forventer styrkelse i euroen sammenlignet med dollaren. Det kan blive ændret markant i de kommende uger, hvis dollaren styrkes.
Posted af John Yde, 30/05/2011
Denne graf viser en mulig cyklisk tendens i S&P 500 indexet siden toppen i 2000. Læg mærke til, at første nedtur til 2003 varede 31 måneder, den efterfølgende optur det dobbelte og finanskrisen fra 2007 halvdelen. Hvis en ny tilsvarende sekvens er undervejs, så er aktiemarkedet tæt på at toppe (2-3 måneder fra nu) og vil falde over de næste 5 år = en 200% cyklus (til 2016 – som også andre cykler peger mod).
Posted af John Yde, 30/05/2011
Graffen herover viser en sammenligning mellem de kommercielle eurodollar positioner i futuresmarkedet (den røde kurve), der er skubbet fremad med 52 uger og så S&P 500 indexet (den sorte kurve). Bevægelserne i de kommercielle positioner synes at afspejle i aktiemarkedet et år senere. Hvis mønstret holdes, så varsler det en nedgang i aktiemarkedet indtil oktober 2011.
Posted af John Yde, 27/05/2011
Ifølge en undersøgelse af analytikkernes anbefaling af aktierne i S&P 500, så kommer man frem til det resultat, som figuren herover er udtryk for. 92,6% af aktierne er enten et køb eller vil klare sig bedre end ventet, mens kun 2% klarer sig som gennemsnittet og kun 5,4% er et salg eller vil klare sig dårligere end ventet. Er det mon muligt?????
Posted af John Yde, 26/05/2011
Live Futures prices provided by Futurespros – The Futures Trading portal
Live Futures prices provided by Futurespros - The Futures Trading... Læs merePosted af John Yde, 26/05/2011
CRB indexet konstrueret tilbage til 1749 af Bianco Research. Det havde været rart, hvis grafen var lagt med logaritmisk skalering af y-aksen, så den procentvise ændret havde været ens. En stigning fra 50 til 100 er en fordobling af kursen, men kursen skal jo stige fra 100 til 200 for at gentage det og fra 200 til 400 osv. Denne effekt illustrerer denne graf ikke.
Posted af John Yde, 25/05/2011
Vi ser meget tæt på noget, der ligner et nyt gennembrud opad i CHF/SEK krydset. Potentialet bliver ganske stort, hvis også den svenske krone begynder at blive svækket – indtil videre er det jo schweizerfrancen, der trækker læsset. En slutkurs over toppen medio 2010 på 7.315 vil yderligere forstærke indtrykket af en ny optrend, der på sigt kan række forbi 2009 toppen.
Posted af John Yde, 25/05/2011
Figuren herover viser sammenhængen mellem Kina og Australien udtrykt ved den blå linie, som er Shanghai Comp. index og den røde linie, som er AUD/USD forholdet. Læg mærke til den ret tætte sammenhæng. I 2009 var det Shanghai indexet, som var foran, men det blev korrigeret. Nu er det AUD/USD, der ser ud til at være “kørt for langt”, og som nu kan følge Shanghai indexet nedad.